中國電器院過會：科創(chuàng)板過會第60家 中信建投過10單
科創(chuàng)板上市委2019年第28次審議會議召開，審議結果顯示，同意中國電器科學研究院股份有限公司（以下簡稱“中國電器院”）首發(fā)上市。這是今年科創(chuàng)板過會的第60家企業(yè)。
中國電器院本次發(fā)行的保薦機構是中信建投證券股份有限公司，保薦代表人是陳龍飛、劉連杰。這是中信建投證券今年第10單保薦過會的科創(chuàng)板項目。6月13日，中信建投證券保薦的天宜上佳高新材料股份有限公司過會；6月20日，中信建投證券保薦的西部超導材料科技股份有限公司過會；6月21日，中信建投證券、華泰聯(lián)合證券聯(lián)合保薦的虹軟科技股份有限公司過會；6月25日，中信建投證券保薦的哈爾濱新光光電科技股份有限公司過會；6月26日，中信建投證券保薦的西安鉑力特增材技術股份有限公司過會；6月28日，中信建投證券保薦的二十一世紀空間技術應用股份有限公司、北京沃爾德金剛石工具股份有限公司過會；7月11日，中信建投證券保薦的恒安嘉新（北京）科技股份公司過會；9月27日，中信建投證券保薦的江蘇卓易信息科技股份有限公司過會。
中國電器院作為國家首批轉制科研院所，前身為始建于1958年的第一機械工業(yè)部廣州電器科學研究所，長期從事電器產(chǎn)品環(huán)境適應性基本規(guī)律與機理研究，致力于提升我國電器產(chǎn)品在不同的氣候、機械、化學、電磁等復雜環(huán)境中的適應能力，提升電器產(chǎn)品質(zhì)量水平。
中國電器院的控股股東是中國機械工業(yè)集團有限公司，實際控制人是國務院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會。
中國電器院擬在上交所科創(chuàng)板公開發(fā)行股票5000萬股，占發(fā)行后總股本的12.36%，募集資金9.09億元，用于“電器質(zhì)量基礎技術研發(fā)能力提升項目”、“重大技術裝備環(huán)境適應性公共技術服務平臺項目”、“擎天聚酯樹脂項目”和“補充流動資金”4個項目。
審核意見
請發(fā)行人在招股說明書中補充披露是否有上市后三年內(nèi)將武漢所與廣州電器院部分業(yè)務或資產(chǎn)重組進入發(fā)行人的安排或計劃。
上市委會議提出問詢的主要問題
1.根據(jù)申請文件，發(fā)行人與合肥院在制冷試驗裝置與制冷檢測業(yè)務領域存在相同或相似業(yè)務，存在格力電器、美的集團、海爾集團、大金空調(diào)、特靈空調(diào)等重大客戶重合。武漢所及廣州電器院為公司的關聯(lián)方，武漢所是公司2016年至2018年最大的技術服務機構，報告期發(fā)行人向其采購設備零部件及市場推廣服務。廣州電器院是發(fā)行人實施公司制改制時，承接劃撥土地、瑕疵資產(chǎn)、離退人員的主體，2016年度、2017年度發(fā)行人向廣州電器院拆出資金11,930.00萬元、2,750.00萬。
請保薦代表人：（1）說明認定發(fā)行人與合肥院不構成同業(yè)競爭的理由是否充分、合理；（2）武漢所從發(fā)行人剝離，2019年9月前發(fā)行人副總經(jīng)理陳某兼任武漢電器所董事長，結合武漢所的經(jīng)營管理和日常決策程序等，說明報告期是否應當將武漢所納入合并范圍，目前安排是否影響發(fā)行人的獨立性；（3）說明發(fā)行人是否有上市后將武漢所與廣州電器院部分業(yè)務或資產(chǎn)重組進入發(fā)行人的安排或計劃，廣州電器院是否仍舊需要發(fā)行人持續(xù)提供資金支持或其他支持。
2.請發(fā)行人代表說明：（1）國內(nèi)智能裝備業(yè)務對應客戶的分類情況（包括但不限于客戶行業(yè)、應收賬款余額、期后回款金額、回款比例）；（2）預期信用損失的具體估算方法系使用賬齡構造信用風險矩陣，在計算出的歷史損失率基礎上增加10%的前瞻性調(diào)整，10%的前瞻性調(diào)整如何計算得出，是否考慮了不同行業(yè)客戶的行業(yè)前景、技術環(huán)境變化等不利情況，壞賬準備的計提是否充分。請保薦代表人發(fā)表明確意見。
3.根據(jù)申請文件，發(fā)行人存在三種業(yè)務，分別為質(zhì)量技術服務、智能裝備業(yè)務和環(huán)保涂料及樹脂業(yè)務，三種業(yè)務差異較大，請發(fā)行人代表說明發(fā)行人各細分業(yè)務之間是否具有協(xié)同關系，發(fā)行人未來業(yè)務的主要發(fā)展方向。
